テクニカル分析は、金融市場での価格動向と取引量の歴史的データを用いて、将来の市場の動きを予測する方法です。株式、債券、通貨、商品など、さまざまな金融商品に適用されます。以下にその基本的な概念をまとめます：
- 価格動向の分析:
- テクニカル分析は、市場活動（価格、取引量）に含まれる全ての情報が価格に反映されるという前提に基づきます。
- 価格チャートは市場のセンチメントを視覚化し、特定のパターンやトレンドを識別するのに役立ちます。
- チャートの種類:
- 線グラフ：最も基本的なチャートで、特定期間の価格変動を線でつないだもの。
- バーグラフ：各バーが一定期間の最高値、最低値、開始価格、終了価格を示します。
- ローソク足グラフ：バーグラフと似ていますが、価格の動きを色で示し、より詳細な情報を提供します。
- トレンドの分析:
- 価格は通常、一定の方向性（上昇、下降、横ばい）で動きます。これを「トレンド」と呼びます。
- 「トレンドライン」や「チャネルライン」はトレンドの方向と強さを判断するのに使われます。
- テクニカル指標:
- テクニカル分析には多くの指標があります。例えば、移動平均線（トレンドの方向を示す）、MACD（トレンドの強さや転換点を示す）、RSI（相対力指数、過買または過売状態を示す）、ボリンジャーバンド（市場のボラティリティを測る）などがあります。
- パターンの認識:
- 特定の価格パターンは将来の価格動向を示唆することがあります。例えば、「ヘッドアンドショルダーズ」、「ダブルトップ」、「ダブルボトム」などのパターンがあります。
- 取引量:
- 取引量は価格動向の重要な確認要素です。価格の動きと取引量が同じ方向に進むことは、そのトレンドの強さを示します。
- 心理的要因:
- チャートパターンやトレンドはしばしば市場参加者の心理的要因に影響されます。例えば、サポートレベル（価格が下がりにくいポイント）やレジスタンスレベル（価格が上がりにくいポイント）などがこれに該当します。
テクニカル分析は、将来の市場の動きを予測するための一つのツールであり、経済的ファンダメンタルズや他の分析方法と組み合わせて使用されることが一般的です。また、テクニカル分析は完全ではなく、常に市場の変化に対応して柔軟に分析を調整する必要があります。